اصول تحلیل تکنیکال

تحلیل تکنیکال

این اصل به این معنی است که همه عوامل اقتصادی و سایر عوامل موثر در نهایت اثر خود را در قیمت یک سهام نشان می دهند. بنابراین تحلیلگر تکنیکال فقط با مطالعه تاریخ قیمت سهام همه اطلاعات لازم در مورد آن سهم را بدست می آورد. هرآنچه بتواند در قیمت تاثیر بگذارد اعم از فاکتورهای سیاسی و اقتصادی و شرایط بازار، اصول تحلیل تکنیکال اثر خود را قبلا در قیمت نشان داده است لذا قیمت برای تحلیل گر تکنیکال همه چیز است

اصل دوم تغییرات قیمت سهام تصادفی نیست و بر اساس روند می باشد.

اگر تغییر قیمت سهام بصورت تصادفی بود تحلیل تکنیکال هیج کاربرد و مفهومی نداشت. قیمت ها بر اساس روندها تغییر می کنند یعنی در هر دوره زمانی روندهای مشخصی از افزایش و یا کاهش قیمت ها رخ می دهد روند قیمت ها به آسانی تغییر جهت نمی دهند در واقع قیمتها تمایل ندارند که روند خود را تغییر دهند مگر آنکه عوامل خارجی روند قیمت ها را متوقف نموده و یا جهت آنها را تغییر دهد. به طور مثال روند صعودی قیمت ها تا جایی که امکان صعود قیمت وجود داشته باشد یعنی فشار خریداران بیشتر از توان عرضه کنندگان باشد ادامه می یابد تا زمانی که عرضه و تقاضا به تعادل برسد در این صورت روند صعود قیمت متوقف می گردد.

اصل سوم تاریخ تکرار می شود

اگر نمودار قیمت سهام شرکت های مختلف را در مدت زمان طولانی با هم مقایسه کنیم درمی یابیم که الگوهای مشخصی اصول تحلیل تکنیکال تکرار شده است تکرار شدن این الگوها موید آنست که معامله گران در شرایط یکسان رفتار مشخصی نشان می دهند این پدیده در غالب روانشناسی بازار اصول تحلیل تکنیکال قابل بررسی است. لذا وجود الگوهای رفتاری در بین معامله گران نشان دهنده خاصیت تکرارپذیری تغییرات قیمت است.

از سال ۲۰۰۰ میلادی تاکنون دو بحران جهانی مالی اقتصادی که بیشترین تاثیر سوء را بر پیکره اقتصاد و بازارهای سرمایه و پولی گذاشته را شاهد بوده و به عنوان یک مشاور سرمایه گذاری و کارگزار و مدیر سبدهای سرمایه، سود و زیان های زیادی را در خلال این ایام تجربه کرده ام. بازارهای مالی غرب در شرایط رکود و سقوط قیمت ها دارای ابزار مالی معکوس می باشند که سرمایه گذاران بالاخص حرفه ای در تعقیب روند بازار با استفاده از ابزار مشتقه و معکوس و در صورت مهارت قادر هستند با کارآمدی سرمایه گذاری های تحت کنترل خود را مدیریت نمایند.

بحران معروف "دات. کام" در سال ۲۰۰۰ در شرایطی اتفاق افتاد که بسیاری از معروف ترین صاحبنظران معتقد بودند که رشد قیمتها به مدتی طولانی ادامه خواهد داشت. در این بحران بسیاری از شرکتهای کامپیوتری ظرف مدت بسیار کوتاهی تا ۷۰ درصد ارزش خود را از دست دادند و بسیاری شرکتهای کوچکتر و برخی از بزرگترین شرکت های کامپیوتری نیز ورشکست شدند. یکی از شرکتهایی که در این دوران نابود شد، شرکتی به نام "نورتل " بود که هرگز کسی تصور ساقط شدن آن را در مخیله خود جای نمیداد.

در آن هنگام بسیاری از کارگزاران، معامله گران، شرکتها و صندوق های سرمایه گذاری و حتی بسیاری از صندوق های پوشش خطر دچار خسران و زیانهای عمدهای گردیدند. بنده در آن هنگام از طرفداران تحلیل های بنیادی بوده که هنوز نیز به فایده و سودمندی آنان اعتقاد دارم، اما استفاده از تحلیل تکنیکال را کم فایده میدانستم و به اعتبار سیگنال های تکنیکال اعتقاد چندانی نداشتم اما بعدها در گزارش ها آمده بود که برخی از سرمایه گذاران که از تحلیل های تکنیکال بهره بیشتری می گرفتند، توانسته بودند روند بازار و قیمت ها را اصول تحلیل تکنیکال پیش بینی نموده و حدس علمی بزنند و از کاهش زیاد ارزش دارایی های خود جلوگیری نمایند. شاخص "درصد صعودی" که در کتاب حاضر مورد بحث کامل قرار گرفته است، توانسته بود سیگنال های زود هنگامی را گزارش نماید و پیشاپیش خبر از بحران بدهد.

تحلیل تکنیکال چیست؟

شاید در گذشته و در طی دوران تحصیل در مدرسه و دانشگاه یا حتی در شغل خودتان اصول تحلیل تکنیکال نمودارهای مختلف را دیده باشید، نمودارهایی مثل نمودار تغییر سرعت یک وسیله در طی زمان یا نمودار تغییرات دمای کره زمین در طی زمان یا نمودارهایی که تغییراتی یک چیز را در طی زمان نشان داده باشند ما در تحلیل تکنیکال با نمودار تغییرات قیمت در طی زمان کار داریم مثل نمودار تغییرات قیمت دلار در طی سال های قبل در ایران.

تحلیل تکنیکال یکی از رایج ترین شیوه های بررسی و تحلیل بازارهای مالی همچون بازار بورس، بازار طلا، بازار ارزهای خارجی مثل دلار، بازار فارکس، ارزهای رمزنگاری شده یا همان کریپتوکارنسی ها و اصولا تغیرات قیمت هر چیزی نسبت به زمان است با کمک تحلیل تکنیکال ما می توانیم این بازارها را بررسی و تحلیل کنیم و آینده ای را برای آن ها متصور شویم.اصول تحلیل تکنیکال

تاریخچه تحلیل تکنیکال

تحلیل تکنیکال از صدها سال پیش توسط تاجرهای ژاپنی مخصوصا تجار برنج در ژاپن مورد استفاده قرار می گرفته و با استفاده از این نوع تحلیل قیمت آینده برنج را پیش بینی می کردند و با پیدا کردن قیمت آینده برنج و خرید و فروش به موقع آن در معاملات و تجارت خود سودهای بزرگی کسب می کردند. این نوع از تحلیل به فرم امروزی توسط یک آمریکایی به نام چارلز داو که خالق شاخص اقتصادی داوجونز می باشد پایه گذاری شده است.

معرفی تحلیل تکنیکال

تحلیل تکنیکال در واقع کار با نمودارها و استفاده از ابزارهایی است که روی نمودارها به منظور هدف خاصی رسم یا قرار داده می شوند. در این نوع تحلیل ما بر اساس گذشته بازار، نمودارها و مشاهده تغییرات قیمت در طی زمان و همچنین میزان خرید و فروش (حجم معاملات) انجام شده و با استفاده از ابزارها، تکنیک ها و استراتژی های مختلف آینده ای را برای بازار متصور می شویم. به طور خلاصه می توان اینطور بیان کرد که تحلیل تکنیکال در واقع نوعی رفتار شناسی مردم و جامعه با توجه به خرید و فروش آن ها از روی نمودار است و هدف ما پیش بینی قیمت در آینده با استفاده از این رفتارها می باشد تا بتوانیم از بازار با کمترین ریسک، بیشترین سود را کسب کنیم.

اصول اصول تحلیل تکنیکال تحلیل تکنیکال

تحلیل تکنیکال به شیوه نوین داو بر سه اصل اساسی بنا نهاده شده که در زیر به معرفی این اصول تحلیل تکنیکال می پردازیم:

این اصل را می توان پایه و اساس این نوع تحلیل دانست و به این معنا است که برای تحلیل بازار نیازی نیست مواردی همچون اخبار، مسائل بنیادی، مسائل سیاسی و جغرافیایی و موارد دیگر را بررسی کنیم بلکه تمامی این موارد را میتوان پیش از رخ دادن در نمودار دید و اثراتی که این موارد در قیمت ها و نمودار می گذارند را می توان پیش بینی کرد.

• قیمت ها بر اساس روند حرکت می کنند

این اصل به این معنا است که قیمت ها در یک روند صعودی یا نزولی شروع به حرکت می کنند و در آن روند، مسیر خود را ادامه می دهند تا زمانی که یک عامل باعث تغییر روند فعلی شوند و روند تغییر کند. شناسایی روندها در تحلیل تکنیکال با استفاده از یک سری ابزارهای ترسیمی تعیین می شود.

منظور از این که تاریخ همیشه تکرار می شود این است که بر اساس اصول روان شناسی رفتارهای اجتماعی مردم همچون ترس و طمع در خرید و فروش همواره در گذر زمان تکرار می شود. این اصل پایه و اساس شکل گیری الگوهای نموداری کلاسیک می باشد که از برخی از این الگو بیش از صد سال است که استفاده می شود و همچنان نیز توسط بسیاری از تحلیگران استفاده می شود.

از تحلیل تکنیکال در چه بازارهایی می توان استفاده کرد

از این نوع تحلیل می توان در تمامی بازارهای مالی و روی هر نموداری که بر اساس قیمت و ارزش بر حسب گذر زمان می باشد استفاده کرد. در بازارهای مالی مانند بورس ایران، بورس بین المللی، فارکس، طلا، ارزهای دیجیتال و … می توان از این نوع تحلیل استفاده کرد.